Les fiches descriptives des fonds présentent maintenant les frais d'exploitation des fonds sous-jacents En décembre 2011, de nombreuses sources d'information de Solutions Retraite collectives seront modifiées; elles préciseront dorénavant les frais d'exploitation des fonds sous-jacents. Fonds distincts et fonds sous-jacents Votre régime de la Financière Manuvie est composé de deux grandes catégories de fonds de placement – les « fonds distincts » et les « fonds sous-jacents ». Les fonds distincts sont offerts aux participants dans le cadre de votre régime d'épargne-retraite collectif. Chaque fonds distinct est composé d'unités dans un ou plusieurs fonds sous-jacents, lesquels sont généralement des fonds en gestion commune ou des fonds communs. Les participants ne font pas directement des placements dans les fonds sous-jacents, et la valeur des fonds distincts offerts par votre régime fluctuera en fonction de la valeur de leurs fonds sous-jacents. Tous les fonds comportent des frais d'exploitation. En outre, des frais de gestion des placements (FGP) sont associés à chaque fonds distinct; ces frais sont fixés par la Financière Manuvie. Les FGP comprennent habituellement les frais suivants : frais de tenue de dossiers et frais de gestion; frais d'exploitation liés à la création d'unités de valeur dans le fonds distinct et autres frais associés (services juridiques, de vérification et de garde, par exemple); frais d'exploitation du fonds sous-jacent, dans certains cas. Solutions Retraite collectives est heureuse d'annoncer qu'à compter du 31 décembre 2011, les versions électroniques des fiches descriptives de chaque fonds feront état des frais d'exploitation du fonds sous-jacent. Raison de la présentation des frais d'exploitation des fonds-sous-jacents En réponse aux demandes de plus en plus fréquentes de nombreux clients – ainsi que leurs conseillers – et par souci de transparence, nous avons décidé de présenter les frais d'exploitation des fonds sous-jacents. Ces renseignements figureront dans les fiches descriptives accessibles à partir des sites sécurisés des promoteurs de régime, des participants et des conseillers. Les frais d'exploitation du fonds sous-jacent exprimés en pourcentage de l'actif du fonds sous-jacent seront précisés dans chaque fiche descriptive, ou il y sera indiqué que les frais d'exploitation du fonds sous-jacent sont compris dans les frais de gestion des placements associés au fonds distinct. En voici des exemples : « Dans le cas du Fonds équilibré de croissance McLean Budden Manuvie, des frais d'exploitation du fonds sous-jacent de 0,0126 % (au 31 décembre 2010) s'appliquent et ils ne sont pas compris dans les FGP. » « Dans le cas du Fonds d'actions canadiennes de valeur à grande capitalisation Manuvie (GAM), les frais d'exploitation du fonds sous-jacent ne sont pas présentés séparément par le gestionnaire de fonds et ils sont compris dans les FGP associés au fonds distinct. » Si les frais d'exploitation du fonds sous-jacent sont exprimés en pourcentage de l'actif du fonds sous-jacent, le pourcentage peut varier d'une année à l'autre et il diminuera en général en fonction de l'augmentation de l'actif géré au sein du fonds. Si le fonds sous-jacent est un fonds commun destiné aux particuliers, les frais d'exploitation s'y rattachant sont habituellement de 0,10 % ou plus. Si le fonds sous jacent est un fonds en gestion commune, les frais d'exploitation s'y rattachant sont habituellement moindres. Remarque : La présentation des frais d'exploitation des fonds sous-jacents n'a aucune incidence sur les rendements courants ou futurs des fonds distincts de la Financière Manuvie, ni sur le rendement des placements des participants. Il ne s'agit pas de frais nouveaux ni récents. Ces frais ont toujours été imputés par le gestionnaire du fonds sous-jacent et ils sont simplement présentés de façon plus claire maintenant. Informer les participants du changement Solutions Retraite collectives ajoutera à la section « Tableau d'affichage » des relevés des participants du 31 décembre 2011 le message suivant : Les frais de gestion des placements (FGP) figurant à la section « Placements de votre régime » du présent relevé comprennent tous les frais d'exploitation et autres frais engagés par Solutions Retraite collectives pour la gestion du fonds distinct, sauf les taxes applicables. Pour obtenir des précisions sur les frais liés à un fonds, accédez à votre compte en ligne; cliquez ensuite sur « Mes placements », puis sur « Renseignements sur les placements » et sur le nom du fonds. À partir de 2012, une note de bas de page contenant un message semblable sera ajoutée au sommaire du rendement des fonds des guides de sélection des placements destinés aux participants. Le message actuellement affiché dans le site des participants à l'adresse www.manuvie.ca/PRO permet de se renseigner sur les frais de gestion des placements, sur les services et les dépenses couvertes par ces frais et sur leur incidence sur les valeurs unitaires des placements des participants. En janvier, la définition du terme « frais d'exploitation des fonds sous-jacents » sera ajoutée à ce message. Si vous avez des questions touchant ce qui précède, n'hésitez pas à communiquer avec notre Service à la clientèle au 1 888 713-7788. Des représentants sont à votre disposition du lundi au vendredi, de 8 h à 18 h (heure de l'Est).